apprendre à négocier dans le sens d’une dynamique à court terme peut être une tâche difficile dans le meilleur des cas, mais elle est exponentiellement plus difficile lorsque l’on ne connaît pas les outils appropriés qui peuvent aider. Cet article se concentrera sur l’indicateur le plus populaire utilisé en analyse technique, la divergence de convergence moyenne mobile (MACD). Gerald Appel a développé cet indicateur dans les années 1960, et bien que son nom semble très compliqué, il est vraiment assez simple à utiliser., Lisez la suite pour savoir comment vous pouvez commencer à chercher des moyens d’intégrer cet outil puissant dans votre stratégie de trading.
connaissances de base
la popularité du MACD est en grande partie due à sa capacité à aider à repérer rapidement une dynamique croissante à court terme. Cependant, avant de nous lancer dans le fonctionnement interne du MACD, il est important de bien comprendre la relation entre une moyenne mobile à court terme et à long terme.,
comme vous pouvez le voir sur le graphique ci-dessous, de nombreux traders surveilleront qu’une moyenne mobile à court terme (Ligne bleue) dépasse une moyenne mobile à plus long terme (ligne rouge) et l’utiliseront pour signaler une augmentation de l’élan à la hausse. Ce crossover haussier suggère que le prix a récemment augmenté à un rythme plus rapide que par le passé, il s’agit donc d’un signe d’achat technique commun. Inversement, un passage de la moyenne mobile à court terme en dessous d’une moyenne à plus long terme est utilisé pour illustrer que le prix de l’actif a baissé plus rapidement et que le moment peut être propice pour vendre.,
MACD Et Stochastique: Un Double-Cross de Stratégie
L’Indicateur
Notez comment les moyennes mobiles divergent les unes des autres dans le graphique ci-dessus que la force de l’impulsion augmente. Le MACD a été conçu pour tirer profit de cette divergence en analysant la différence entre les deux moyennes mobiles exponentielles (EMA)., Plus précisément, la valeur de la moyenne mobile à long terme est soustraite de la moyenne à court terme et le résultat est tracé sur un graphique. Les périodes utilisées pour calculer le MACD peuvent être facilement personnalisées pour s’adapter à n’importe quelle stratégie, mais les traders s’appuient généralement sur les paramètres par défaut des périodes de 12 et 26 jours.
une valeur MACD positive, créée lorsque la moyenne à court terme est supérieure à la moyenne à long terme, est utilisée pour signaler une augmentation de l’élan vers le haut., Cette valeur peut également être utilisée pour suggérer que les traders peuvent vouloir s’abstenir de prendre des positions courtes jusqu’à ce qu’un signal suggère qu’il est approprié. D’autre part, la baisse des valeurs MACD négatives suggère que la tendance baissière se renforce et que ce n’est peut-être pas le meilleur moment pour acheter.
signaux de Transaction
Il est devenu standard de tracer une moyenne mobile distincte à côté du MACD, qui est utilisé pour créer un signal clair d’élan changeant. Une ligne de signal, également connue sous le nom de ligne de déclenchement, est créée en prenant une moyenne mobile de neuf périodes du MACD., Cela se trouve tracé à côté de l’indicateur sur le graphique. Comme vous pouvez le voir dans la figure ci-dessous, les signaux de transaction sont générés lorsque la ligne MACD (la ligne continue) traverse la ligne de signal (ligne bleue en pointillés EMA à neuf périodes).
le signal haussier de base (signe d’achat) se produit lorsque la ligne MACD (la ligne continue) traverse au-dessus de la ligne de signal (la ligne pointillée), et le signal baissier de base (signe de vente) est généré lorsque le MACD traverse au-dessous de la ligne de signal., Les Traders qui tentent de profiter des Cross MACD haussiers qui se produisent lorsque l’indicateur est inférieur à zéro doivent être conscients qu’ils tentent de profiter d’un changement de direction de l’élan, tandis que les moyennes mobiles suggèrent toujours que le titre pourrait connaître une vente à court terme. Ce crossover haussier peut souvent prédire correctement l’inversion de la tendance, comme indiqué ci-dessous, mais il est souvent considéré comme plus risqué que si le MACD était au-dessus de zéro.,
un Autre signal commun que de nombreux commerçants de la montre pour se produit lorsque l’indicateur se déplace dans la direction opposée de l’actif, quelque chose de connu comme la divergence. Ce concept nécessite une étude plus approfondie et est souvent utilisé par des traders expérimentés.,
la ligne centrale
comme mentionné précédemment, L’indicateur MACD est calculé en prenant la différence entre une moyenne mobile à court terme (EMA à 12 jours) et une moyenne mobile à plus long terme (EMA à 26 jours). Compte tenu de cette construction, la valeur de L’indicateur MACD doit être égale à zéro chaque fois que les deux moyennes mobiles se croisent. Comme vous pouvez le voir dans le graphique ci-dessous, une croix à travers la ligne Zéro est une méthode très simple qui peut être utilisée pour identifier la direction de la tendance et les points clés lorsque l’élan se développe.,
avantages de MACD
dans les exemples précédents, les différents signaux générés par cet indicateur sont facilement interprétés et peuvent être rapidement intégrés dans n’importe quelle stratégie de trading à court terme. Au niveau le plus élémentaire, L’indicateur MACD est un outil très utile qui peut aider les traders à s’assurer que la direction à court terme fonctionne en leur faveur.,
inconvénients de MACD
le plus grand inconvénient de l’utilisation de cet indicateur pour générer des signaux de transaction est qu’un trader peut se faire fouetter plusieurs fois avant de pouvoir capturer un fort changement de momentum. Comme vous pouvez le voir dans le graphique, l’aspect retard de cet indicateur peut générer plusieurs signaux de transaction lors d’un mouvement prolongé, ce qui peut amener le trader à réaliser plusieurs gains peu impressionnants ou même de petites pertes pendant le rallye.,
Les Traders devraient être conscient que l’effet whipsaw peut être sévère à la fois sur les marchés tendancieux et liés à la fourchette, car des mouvements relativement faibles peuvent amener l’indicateur à changer de direction rapidement. Le grand nombre de faux signaux peut entraîner de nombreuses pertes pour un trader. Lorsque les commissions sont prises en compte dans l’équation, cette stratégie peut devenir très coûteuse.,
un autre inconvénient de MACD est son incapacité à faire des comparaisons entre différents titres. Étant donné que le MACD est la valeur en dollars entre les deux moyennes mobiles, la lecture des actions à prix différent fournit peu d’informations lorsque l’on compare un certain nombre d’actifs les uns aux autres. Pour tenter de résoudre ce problème, de nombreux analystes techniques utiliseront l’oscillateur de prix en pourcentage, qui est calculé de la même manière que le MACD mais analyse la différence en pourcentage entre les moyennes mobiles plutôt que le montant en dollars.,
la ligne de fond
L’indicateur MACD est l’outil le plus populaire en analyse technique car il donne aux traders la possibilité d’identifier rapidement et facilement la direction de la tendance à court terme. Les signaux de transaction clairs aident à minimiser la subjectivité impliquée dans le trading, et les croix sur la ligne de signal permettent aux traders de s’assurer qu’ils négocient dans le sens de l’élan., Très peu d’indicateurs en analyse technique ont avg pour être plus fiables que le MACD, et cet indicateur relativement simple peut rapidement être intégré dans toute stratégie de trading à court terme.