MACD: Elementarz

Nauka handlu w kierunku krótkoterminowego pędu może być trudnym zadaniem w najlepszym momencie, ale jest wykładniczo trudniejsze, gdy nie jest się świadomym odpowiednich narzędzi, które mogą pomóc. W tym artykule skupimy się na najpopularniejszym wskaźniku używanym w analizie technicznej, moving average convergence divergence (MACD). Gerald Appel opracował ten wskaźnik w latach 60. i chociaż jego nazwa brzmi bardzo skomplikowanie, jest naprawdę dość prosty w użyciu., Czytaj dalej, aby dowiedzieć się, jak możesz zacząć szukać sposobów włączenia tego potężnego narzędzia do swojej strategii handlowej.

wiedza podstawowa

popularność MACD wynika w dużej mierze z jego zdolności do szybkiego dostrzegania rosnącego tempa krótkoterminowego. Zanim jednak przejdziemy do wewnętrznego funkcjonowania MACD, ważne jest, aby w pełni zrozumieć związek między krótko – i długoterminową średnią kroczącą.,

jak widać na poniższym wykresie, wielu inwestorów będzie obserwować krótkoterminową średnią ruchomą (Niebieska linia), aby przekroczyć długoterminową średnią ruchomą (czerwona linia) i użyć jej do zasygnalizowania rosnącego tempa w górę. Na wykresie dziennym widać, że cena porusza się w okolicach 1000-10000, co oznacza, że cena jest bardzo stabilna. I odwrotnie, krótkoterminowa średnia ruchoma przekraczająca średnią długoterminową jest używana do zilustrowania, że cena składnika aktywów spada w szybszym tempie i że może to być dobry moment na sprzedaż.,

wskaźnik

zauważ, jak średnie kroczące różnią się od siebie na powyższym wykresie wraz ze wzrostem siły pędu. MACD został zaprojektowany, aby czerpać korzyści z tej rozbieżności poprzez analizę różnicy między dwoma wykładniczymi średnimi kroczącymi (EMAs)., W szczególności wartość długoterminowej średniej ruchomej jest odejmowana od średniej krótkoterminowej, a wynik jest wykreślany na wykresie. Okresy używane do obliczania MACD można łatwo dostosować do każdej strategii, ale inwestorzy zwykle polegają na domyślnych ustawieniach okresów 12-i 26-dniowych.

dodatnia wartość MACD, tworzona, gdy średnia krótkoterminowa jest wyższa od średniej długoterminowej, jest używana do sygnalizowania rosnącego pędu w górę., Wartość ta może być również używana do sugerowania, że inwestorzy mogą chcieć powstrzymać się od przyjmowania krótkich pozycji, dopóki sygnał nie zasugeruje, że jest to właściwe. Z drugiej strony spadające ujemne wartości MACD sugerują, że trend spadkowy jest coraz silniejszy i że może to nie być najlepszy czas na kupno.

sygnały transakcyjne

standardem stało się wykreślenie oddzielnej średniej ruchomej obok MACD, która jest używana do tworzenia wyraźnego sygnału przesunięcia pędu. Linia sygnałowa, znana również jako linia wyzwalająca, jest tworzona przez pobranie dziewięciokrotnej średniej ruchomej MACD., Znajduje się to wykreślone obok wskaźnika na wykresie. Jak widać na rysunku poniżej, sygnały transakcyjne są generowane, gdy linia MACD (linia stała) przecina linię sygnału(dziewięciokrotna Niebieska linia EMA przerywana).

podstawowy sygnał zwyżkowy (znak kupna) występuje, gdy linia MACD (linia ciągła) przecina się powyżej linii sygnału (linia przerywana), a podstawowy sygnał niedźwiedzi (znak sprzedaży) jest generowany, gdy MACD przecina się poniżej linii sygnału., Traderzy, którzy próbują czerpać zyski z krzyży MACD, które występują, gdy wskaźnik jest poniżej zera, powinni być świadomi, że próbują czerpać zyski ze zmiany kierunku pędu, podczas gdy średnie kroczące nadal sugerują, że bezpieczeństwo może doświadczyć krótkoterminowej wyprzedaży. Ten Byczy crossover może często poprawnie przewidzieć odwrócenie trendu, jak pokazano poniżej, ale często uważa się go za bardziej ryzykowny niż gdyby MACD był powyżej zera.,

kolejny wspólny sygnał, który wielu handlowców obserwować występuje, gdy wskaźnik porusza się w przeciwnym kierunku aktywów, coś znanego jako rozbieżność. Ta koncepcja wymaga dalszych badań i jest często używana przez doświadczonych traderów.,

linia środkowa

jak wspomniano wcześniej, wskaźnik MACD jest obliczany na podstawie różnicy między krótkoterminową średnią kroczącą (12-dniową EMA) a długoterminową średnią kroczącą (26-dniową EMA). Biorąc pod uwagę tę konstrukcję, wartość wskaźnika MACD musi być równa zeru za każdym razem, gdy dwie średnie kroczące krzyżują się ze sobą. Jak widać na poniższym wykresie, przejście przez linię zero jest bardzo prostą metodą, która może być wykorzystana do identyfikacji kierunku trendu i kluczowych punktów, gdy pęd się buduje.,

zalety MACD

w poprzednich przykładach różne sygnały generowane przez ten wskaźnik są łatwo interpretowane i można je szybko włączyć do dowolnej krótkoterminowej strategii handlowej. Na najbardziej podstawowym poziomie wskaźnik MACD jest bardzo przydatnym narzędziem, które może pomóc traderom zapewnić, że kierunek krótkoterminowy działa na ich korzyść.,

wady MACD

największą wadą korzystania z tego wskaźnika do generowania sygnałów transakcyjnych jest to, że trader może dostać whipsawed w pozycji i z pozycji kilka razy, zanim będzie w stanie uchwycić silną zmianę impetu. Jak widać na wykresie, opóźniony aspekt tego wskaźnika może generować kilka sygnałów transakcyjnych podczas długotrwałego ruchu, a to może spowodować, że trader zrealizuje kilka imponujących zysków lub nawet niewielkich strat podczas rajdu.,

handlowcy powinni mieć świadomość, że efekt whipsaw może być poważny zarówno na rynkach trendów, jak i zakresów, ponieważ stosunkowo małe ruchy mogą spowodować szybką zmianę kierunku wskaźnika. Duża liczba fałszywych sygnałów może spowodować, że trader poniesie wiele strat. Gdy prowizje są uwzględniane w równaniu, strategia ta może stać się bardzo kosztowna.,

kolejną wadą MACD jest niemożność dokonywania porównań między różnymi papierami wartościowymi. Ponieważ MACD jest wartością dolara pomiędzy dwiema średnimi kroczącymi, odczyt dla akcji o różnej cenie zapewnia niewielki wgląd podczas porównywania wielu aktywów ze sobą. Próbując rozwiązać ten problem, wielu analityków technicznych użyje oscylatora ceny procentowej, który jest obliczany w podobny sposób jak MACD, ale analizuje procentową różnicę między średnimi kroczącymi, a nie kwotę dolara.,

Dolna linia

wskaźnik MACD jest najpopularniejszym narzędziem w analizie technicznej, ponieważ daje traderom możliwość szybkiego i łatwego zidentyfikowania krótkoterminowego kierunku trendu. Jasne sygnały transakcyjne pomagają zminimalizować subiektywność związaną z handlem, A krzyże nad linią sygnału ułatwiają inwestorom upewnienie się, że handlują w kierunku pędu., Bardzo niewiele wskaźników w analizie technicznej ma średnią wartość, która jest bardziej niezawodna niż MACD, a ten stosunkowo prosty wskaźnik można szybko włączyć do dowolnej krótkoterminowej strategii handlowej.