a forgótőkét úgy számítjuk ki, hogy kivonjuk a forgóeszközökből származó jelenlegi kötelezettségeket. Több arányban használják egy vállalkozás teljes likviditásának becslésére; vagyis a kötelezettségek teljesítésének képessége esedékességkor., Magas szinten a forgótőke kiszámítása a következő:
forgóeszközök – forgóeszközök = forgótőke
a forgótőke-szám valószínűleg minden nap megváltozik, mivel a számviteli rendszerben további számviteli tranzakciókat rögzítenek. A számítást sokkal nagyobb mértékben lehet finomítani, ha figyelembe vesszük az alapképlet következő javításait:
-
osztalékért és részvényvásárlásért fizetendő készpénz., Ha az igazgatótanács külön kötelezettséget vállalt osztalék kibocsátására vagy részvények visszavásárlására, akkor érdemes ezeket a kötelezettségeket kizárni a készpénzegyenlegből, mivel a készpénz valójában nem lesz elérhető a folyó kötelezettségek kifizetésére.
-
nem kereskedelmi követelések. A társaságnak nagy összegű befektetése lehet a munkavállalóknak nyújtott kölcsönökbe, amelyekre hosszadalmas visszafizetési feltételek lehetnek. Ha igen, ezek a követelések nem tekinthetők forgóeszköznek, ezért ki kell zárni a számításból.
-
elavult leltár., Rendkívül nehéz lehet bizonyos leltári tételeket készpénzre konvertálni, különösen akkor, ha a leltár olyan régi, hogy elavultnak tekinthető. Ezekben az esetekben több értelme lehet a számításba csak azt a készpénzmennyiséget belefoglalni, amelyet a készletből egy rohanó eladás útján lehet kivonni.
-
megújuló adósság. Ha egy vállalat rutinszerűen gördült át rövid lejáratú adósságán, amikor fizetési esedékessé válik, ez valóban jelenlegi felelősség? Érvelhető, hogy ezt az adósságot ki kell zárni a forgótőke kiszámításából.,
példa a forgótőke-számításra
tekintettel ezekre a kiegészítő megfontolásokra, szükség lehet jelentősen módosítani azt, ami kezdetben egyszerű számításnak tűnik a forgótőke esetében. Például az ABC International $100,000 készpénz, $500,000 követelések, $1,000,000 leltár, $200,000 számlák fizetendő., Egyszerűsített formában ez azt jelenti, hogy forgótőke – számítása:
$100,000 készpénz + $500,000 követelések + $1,000,000 leltár – $200,000 kifizetések
= $1,400,000 működő tőke
az igazgatótanács azonban kötelezettséget vállalt egy 40 000 dolláros visszavásárlásra, amelyért nem vállaltak felelősséget. A követelésállományon belül 20 000 dollár vezetői hitel is van, a készlet 200 000 dollárja valószínűleg elavult., Ezen kiegészítő megfontolások alapján a tényleges forgótőke-számítás a következő:
kapcsolódó kurzusok
forgótőke-gazdálkodás