Sådan til at gå på Pension på $500k

Af Justin Pritchard, fælles FISKERIPOLITIK®

Når folk taler om pensionering, de ofte citerer runde tal, og tommelfingerregler. Du kan høre nogen sige, at du har brug for $2 millioner til at gå på pension (eller mere). Men det beløb, du har brug for, afhænger af ting som dine månedlige udgifter og dine indtægtskilder. Så her er hvordan det ser ud til at gå på pension på $500k.

ikke alle vil spare flere millioner dollars i løbet af deres arbejdsliv., På et tidspunkt står du over for et valg: arbejder du længere for at akkumulere besparelser, eller kan du gå komfortabelt på pension med mindre?

Ja, du kan gå på pension på $500k

det korte svar er ja—$500.000 er tilstrækkeligt for nogle pensionister. Spørgsmålet er, hvordan det vil fungere, og hvilke betingelser der får det til at fungere godt for dig. Med nogle pensionsindtægter, relativt lave udgifter og lidt held og lykke er dette muligt. Hvis du har to personer i din husstand, der modtager Social sikring eller pensionsindkomst, er det endnu nemmere.

det er klart, at flere penge giver mere sikkerhed og flere muligheder., Men når du er klar (eller tvunget) til at stoppe med at arbejde, er det smart at kontrollere tallene og se, hvad dine muligheder er. Nøglen er at forstå stort set, hvor meget du skal bruge hvert år, og afgøre, om du har ressourcerne til at støtte disse udgifter.

lad os gå gennem et eksempel på præcis, hvordan det virker.

fortsæt med at læse nedenfor, eller lyt til en forklaring via video:

dit forbrugsniveau

en af de kritiske stykker i en pensionsplan er det beløb, du bruger hvert år. Jo mindre, jo bedre, når det kommer til finansielle planlægning beregninger., Jeg har arbejdet med klienter, der trækker mindre end $2,000 om måneden fra deres pensionsopsparing, og den livsstil gjorde det muligt for dem at gå på pension komfortabelt—længe før traditionel “pensionsalder.”

målet her er ikke at bruge så lidt som muligt og lide gennem dine gyldne år at se hver krone. Du skal være komfortabel, og overraskelser (såsom sundhedshændelser) koster penge. Men hvis du har udviklet vanen med at holde dine udgifter relativt lave, kan du muligvis gøre dette arbejde.

hvor meget vil du bruge?, På en eller anden måde skal du estimere, hvor meget du vil bruge hvert år. Der er flere måder at bestemme dit behov for pensionsudgifter, som vi kan opsummere som:

• faktisk budget: Brug dit nuværende udgiftsniveau, og juster for eventuelle ændringer (såsom et betalt hjem ved pensionering).
• indkomsterstatningsmetode: vælg en procentdel af din nuværende indkomst, såsom 80%, som du har brug for at opretholde under hele pensioneringen. Det kan være mindre end 100% , fordi du holder op med at spare på pension og betale lønskat.,
• livsstilsoverslag: Vælg et rundt tal, såsom $50.000 eller $100.000 pr. Denne metode er noget farlig, fordi folk har en tendens til at estimere højt (hvilket giver mening og er bedre end at vælge et tal, der er for lavt!).

hver af disse metoder har fordele og ulemper, så det er klogt at se på mere end en for at se, om du mangler noget. Pensionering på $ 500k efterlader ikke de fleste mennesker med betydelig plads til fejl, så tag din tid med denne proces. Når du har et rimeligt antal i tankerne, ved du, hvad dit mål er., Dernæst finder vi ud af, hvad der kræves for at nå dette mål.

næste trin:

pensionsindkomst

du har sandsynligvis mindst en kilde til pensionsindkomst, der dækker en del af dine udgiftsbehov.,

Social sikring

90% af personer over 65 år modtager sociale sikringsydelser, og for mindst halvdelen af dem udgør Social sikring 50% eller mere af deres husstandsindkomst. Det gør din sociale Sikringsbetaling til et kritisk stykke af din plan. Den gennemsnitlige sociale sikringsydelse ved pensionering er $ 1,503 pr.

Hvis du har været heldig nok til at have høj indtjening i løbet af dine arbejdsår, kan du modtage så meget som $34.000 om året—eller mere, hvis du venter ud over din fulde pensionsalder., Forsinkelse af dine fordele giver typisk en forhøjelse, indtil du når 70 år.

pensionsindkomst

pensioner er stadig en ting for folk, der går på pension i dag. Du kan få indtægter fra en privat arbejdsgiver, den føderale regering, en statsdrevet pension eller en anden organisation. De penge kommer månedligt og erstatter dine almindelige lønninger, når du holder op med at arbejde. Afhængigt af en række faktorer kan disse pensionsydelser være ret generøse. I nogle tilfælde kan indkomsten dække alle dine månedlige udgifter, hvilket minimerer behovet for at udnytte din $500k pensionsopsparing.,

andre indtægtskilder

mulighederne her er uendelige, men andre indtægtskilder hjælper med at reducere det beløb, du har brug for at spare til pensionering. Disse kan omfatte royalties, rådgivning eller deltidsarbejde, lejeindtægter og meget mere.

hvor står du indtil videre?

som vist nedenfor har kun 26% af befolkningen i 60 ‘ erne over $500.000 afsat til pensionering. Du kan se de gennemsnitlige pensionsopsparing varierer i forskellige aldre, men alles situation er unik.,

Average Retirement Savings at Age 65

Medianen er den midterste af alle svar fra største til mindste. Datakilde: Hou (2020).

lad os antage, at du vil gå på pension på $500k af aktiver i din IRA, 401(k) og skattepligtige konti. Du vil bruge omkring $ 52.000 om året., Dine sociale ydelser udgør $ 24,000 om året, og du har en ekstra pension på $6,000 om året. Subtotal: du har $ 30,000 af indkomst om året, og du har brug for en ekstra $22,000.

udgifter fra dine aktiver

for at lukke kløften mellem den indkomst, du har brug for, og den indkomst, du har, skal du bruge fra dine aktiver.

leve af indkomsten?

nogle mennesker forestiller sig pension som en periode, hvor de “lever af indkomsten” fra deres opsparing. Men for de fleste er det ikke en realitet., Især hvis du planlægger at gå på pension med $500k i aktiver, skal du (som de fleste) sandsynligvis bruge dine aktiver ned.

en “sikker” Tilbagetrækningsgrad?

det er vigtigt at få dine penge til at vare. Du ønsker ikke at løbe tør for besparelser, før du dør, da du skal gøre uvelkomne ofre på et tidspunkt i livet, hvor du er mest sårbar. Så hvor meget er “sikkert” at bruge? En tommelfingerregel antyder, at du kan bruge 4% af dine besparelser om året., Succesen med denne strategi afhænger af adskillige faktorer (inklusive en vis lykke—der er ingen garantier i livet, og det kan mislykkes), og emnet er blevet drøftet, men det står rimeligt godt op som et udgangspunkt for pensionsindkomst.

Hvis du går på pension med $500k i aktiver, siger 4%-reglen, at du skal kunne trække $20,000 om året for en 30-årig (eller længere) pensionering. Så hvis du går på pension ved 60, skal pengene ideelt set vare gennem 90 år. Hvis 4% lyder for lavt, skal du overveje, at du vil tage en indkomst, der stiger med inflationen., Hvis inflationen er 2% om året, vil du trække $40.800 i dit andet år, $41.616 i det tredje år og så videre.

for at beregne dit 4% Beløb for år 1 skal du multiplicere det beløb, du har gemt, med 0,04.

målet er at få din købekraft til at følge med i stigende priser.

igen er der ingen garanti for, at strategien vil fungere, og flere faktorer påvirker din sandsynlighed for succes. Det betyder at vælge den rigtige investeringsstrategi og muligvis være villig til at reducere tilbagekøb midlertidigt under markedsnedgange, blandt andet.,

• “tag din temperatur” med dette risikospørgeskema udviklet af psykologer. Bare at gå gennem spørgsmålene kan være oplysende.

er vi der endnu?

Så langt, har du:

• $30.000 af indkomst fra Sociale Sikring og pension
• $20.000 af udbetalinger fra din $500k i formue (uden hensyntagen til skat, bare for at holde det simpelt)

Der efterlader dig kort ved omkring $2.000 om året, hvis du håber at gå på pension på $500k., Plus, du skylder skat på dine $ 20.000 af udbetalinger, som vi ikke vil adressere lige nu. Men hvis du antager skatter på omkring 15%, er det en ekstra $ 3,000 pr.

Så hvad kan du gøre?

det første, de fleste mennesker tænker på, er at reducere deres udgifter. Det er også det sværeste. Hvis du kan snap fingrene og bruge $2.000 mindre hvert år, det er stor—problem løst.,

sådan rettes en Pensionsmangel (ting, du hellere ikke vil gøre)

udover at skære ned på dine udgifter, er der flere andre måder at lukke kløften på. Ingen af dem er ideelle, men det er vigtigt at kende dine muligheder, hvis du finder dig selv med forventninger, der ikke kan opfyldes (endnu). Flere tip til at hjælpe dig med at gå på pension er nedenfor.

arbejde længere: fra kategorien af mindst populære løsninger kan du arbejde længere. Det er overraskende kraftfuldt:

• opbygger besparelser: den tid giver dig mulighed for at akkumulere mere, så du kan gå på pension på mere end $500k.,
• Forøg pensionsindkomstydelser: ekstra arbejdsår kan føre til en højere pension eller Social sikringsydelse. Disse beregninger belønner dig ofte for ekstra års arbejde sent i livet (som du er i dine højeste indtjeningsår), hvilket kan være særligt nyttigt for kvinder. Med den højere indkomst indsnævrer du kløften mellem din pensionsindkomst og dit udgiftsbehov.
• Forkort din tilbagetrækningsperiode: et års arbejde er et år mindre, end du skal betale for ud af din opsparing, hvorfor din pensionsalder betyder så meget.,
• Taper do .n: hvis det er muligt, kan du arbejde mindre. Det giver dig mulighed for at reducere dit pensionsbehov, mens du giver tid til at gøre det, der betyder mest.

træk mere: ved hjælp af vores eksempel kan du tage dine chancer og trække de ekstra $2.000 pr. Dette resulterer i en 4.4% tilbagetrækning sats på din $500,000 af besparelser. Det er lidt højere end den traditionelle 4%—regel, men det er ikke uden for diagrammerne, og det kan fungere-især hvis du er villig til at justere dine udgifter som svar på markedskrascher.,overvej sikkerhedsnet: generelt er det risikabelt at bruge dit hjem egenkapital til at finansiere pensionering. Men når der er en væsentlig forskel mellem hvad du har og hvad du har brug for, kan det give mening. Nogle gange er det smart at overveje dit hjem egenkapital som en backup plan. Hvis du står over for store medicinske udgifter eller andre uventede omkostninger, kan disse penge hjælpe dig ud af et stramt sted. Uanset om du bruger et hjem egenkapital lån eller en omvendt realkreditlån, kan du have yderligere aktiver.

Kombiner strategier: skære udgifter, arbejde længere eller trække mere—alene—løser muligvis ikke dit problem., Det er bedst at kombinere flere forskellige strategier. På den måde behøver ændringerne ikke at være så drastiske. For eksempel, hvis du flytter til et lidt billigere område og arbejder deltid i et ekstra år eller to, behøver du muligvis kun at trække 4.1% af dine besparelser hvert år for at få tallene til at fungere.

Der er flere andre tilgange, herunder at forsøge at tjene mere på dine investeringer, men det kræver en vis lykke (og det kan ende op dårligt). Pointen her er ikke at vise dig alle mulige måder at gå på pension på $500k, men i stedet for at demonstrere, at det er muligt og vise, hvordan det kan se ud.,

hjælper din økonomiske rådgiver dig ikke med dette?

Dette er præcis, hvad en finansiel rådgiver er for—at finde ud af det med dig (og for dig). Hvis du betaler nogen, der kun administrerer dine penge eller sælger dine produkter, kan det være tid til en ændring. Vælg en tid til at tale med mig—der er ingen forpligtelse, og vi kan bare chatte. Jeg sælger ikke noget til en provision, jeg leverer løbende eller engangsrådgivning til klienter, og jeg kan arbejde med folk landsdækkende.

Hvis du endnu ikke arbejder med en finansiel rådgiver, skal du overveje fordelene ved at gøre det., Du kan bruge din tid og energi på andre ting, og en erfaren professionel kan hjælpe med at guide dig gennem livets uundgåelige ændringer., Plus, en undersøgelse fra Schwab Moderne Rigdom viste, at det at have en plan kan øge din pension tillid og hjælpe dig med at udvikle en sund økonomisk adfærd:

• 56% af mennesker med en skriftlig finansielle planen følte sig “meget sikker” om deres mål
• Kun 17% af respondenterne uden en plan, følte sig meget trygge

Planlægning er Afgørende

Med ordentlig planlægning, er det muligt at gå på pension med næsten ethvert niveau af aktiver. For at få det til at fungere, skal du finde ud af, hvor meget du skal bruge, hvor meget indkomst du kan stole på, og hvilke aktiver der er tilgængelige at bruge fra. Online værktøjer og finansielle rådgivere kan hjælpe. Jo før du starter, jo mere kan du gøre for at forbedre dine chancer for succes.

Hvis du fandt dette nyttigt, ville du sandsynligvis drage fordel af min gratis guide: nøgler til pensionsplanlægning. Det kommer via e-mail og inkluderer en bonusuddeling af de 6 sikreste investeringer. Få din kopi her.,