aprender a negociar na direção do momentum de curto prazo pode ser uma tarefa difícil na melhor das vezes, mas é exponencialmente mais difícil quando se desconhece as ferramentas apropriadas que podem ajudar. Este artigo focará o indicador mais popular utilizado na análise técnica, a divergência média móvel de convergência (MACD). Gerald Appel desenvolveu este indicador na década de 1960, e embora o seu nome pareça muito complicado, é muito simples de usar., Leia para saber como você pode começar a procurar maneiras de incorporar esta ferramenta poderosa em sua estratégia de negociação.
conhecimento de fundo
a popularidade do MACD é em grande parte devido à sua capacidade de ajudar a detectar rapidamente o aumento do momentum a curto prazo. No entanto, antes de saltarmos para o funcionamento interno do MACD, é importante compreender completamente a relação entre uma média móvel de curto e longo prazo.,
como pode ver no gráfico abaixo, muitos comerciantes irão observar uma média móvel de curto prazo (linha azul) para atravessar acima de uma média móvel de longo prazo (linha vermelha) e usá-la para sinalizar o aumento do momento ascendente. Este cruzamento tosco sugere que o preço tem aumentado recentemente a um ritmo mais rápido do que no passado, por isso é um sinal técnico comum de compra. Inversamente, uma passagem média móvel de curto prazo abaixo de uma média de longo prazo é utilizada para ilustrar que o preço do activo tem vindo a descer a uma taxa mais rápida e que pode ser uma boa altura para vender.,
o MACD E o Estocástico: Um Duplo-Cruz Estratégia
O Indicador
Repare como as médias móveis divergem de distância um do outro no gráfico acima, a força do impulso aumenta. O MACD foi concebido para tirar proveito desta divergência analisando a diferença entre as duas médias móveis exponenciais (EMAs)., Especificamente, o valor para a média móvel de longo prazo é subtraído da média de curto prazo, e o resultado é plotado em um gráfico. Os períodos usados para calcular o MACD podem ser facilmente personalizados para se encaixar em qualquer estratégia, mas os comerciantes geralmente dependem das configurações padrão de 12 e 26 dias períodos.
um valor MACD positivo, criado quando a média de curto prazo está acima da média de longo prazo, é usado para sinalizar o aumento do momento ascendente., Este valor pode também ser utilizado para sugerir que os comerciantes podem querer abster-se de tomar posições curtas até que um sinal sugira que é apropriado. Por outro lado, a queda de valores MACD negativos sugerem que a tendência descendente está ficando mais forte, e que pode não ser o melhor momento para comprar.
sinais de transacção
tornou-se normal traçar uma média móvel separada ao lado do MACD, que é usado para criar um sinal claro de movimento. Uma linha de sinal, também conhecida como linha de gatilho, é criada tomando uma média móvel de nove períodos do MACD., Isto é encontrado plotado ao lado do indicador no gráfico. Como você pode ver na figura abaixo, os sinais de transação são gerados quando a linha MACD (a linha sólida) atravessa a linha de sinal (linha azul com nove períodos EMA pontilhada).
O básico sinal longo (comprar sinal) ocorre quando o MACD linha (linha sólida) cruza acima da linha de sinal (linha pontilhada), e o baixista do sinal (sinal de vender) é gerado quando o MACD cruza abaixo da linha de sinal., Comerciantes que tentam lucrar com cruzes bullish MACD que ocorrem quando o indicador está abaixo de zero devem estar cientes de que eles estão tentando lucrar com uma mudança na direção do momento, enquanto as médias em movimento ainda estão sugerindo que a segurança poderia experimentar um sell-off de curto prazo. Este crossover bulish pode muitas vezes prever corretamente a inversão da tendência, como mostrado abaixo, mas é muitas vezes considerado mais arriscado do que se o MACD estavam acima de zero.,
Outro sinal comum que muitos comerciantes assistir ocorre quando a luz viaja na direção oposta do activo, algo conhecido como divergência. Este conceito requer um estudo mais aprofundado e é frequentemente utilizado por comerciantes experientes.,
a linha central
conforme mencionado anteriormente, o indicador MACD é calculado tomando a diferença entre uma média móvel de curto prazo (EMA de 12 dias) e uma média móvel de longo prazo (EMA de 26 dias). Dada esta construção, o valor do indicador MACD deve ser igual a zero de cada vez que as duas médias se cruzam. Como você pode ver no gráfico abaixo, uma cruz através da linha zero é um método muito simples que pode ser usado para identificar a direção da tendência e os pontos-chave quando o momento está construindo.,
> Vantagens do MACD
Nos exemplos anteriores, os vários sinais gerados por este indicador são facilmente interpretadas e podem ser rapidamente incorporados em qualquer curto-prazo da estratégia de negociação. No nível mais básico, o indicador MACD é uma ferramenta muito útil que pode ajudar os comerciantes a garantir que a direção de curto prazo está trabalhando em seu favor.,
desvantagens do MACD
A maior desvantagem de utilizar este indicador para gerar sinais de transacção é que um comerciante pode ser eliminado e sair de uma posição várias vezes antes de ser capaz de captar uma forte mudança de momento. Como você pode ver no gráfico, o aspecto retardado deste indicador pode gerar vários sinais de transação durante um movimento prolongado, e isso pode levar o comerciante a realizar vários ganhos não impressionantes ou mesmo pequenas perdas durante o rally.,
os investidores devem estar cientes de que a whipsaw efeito pode ser grave tanto em tendência de alta e faixa ligados mercados, devido a movimentos relativamente pequenos podem causar o indicador para mudar de direção rapidamente. O grande número de sinais falsos pode levar um comerciante a sofrer muitas perdas. Quando as comissões são tidas em conta na equação, esta estratégia pode tornar-se muito cara.,
outra desvantagem MACD é a sua incapacidade para fazer comparações entre diferentes valores mobiliários. Porque o MACD é o valor do dólar entre as duas médias móveis, a leitura para stocks de preços diferentes fornece pouca visão ao comparar um número de ativos uns aos outros. Em uma tentativa de corrigir este problema, muitos analistas técnicos vão usar o oscilador de preço percentual, que é calculado de forma semelhante ao MACD, mas analisa a diferença percentual entre as médias móveis em vez do valor do dólar.,
a linha de fundo
o indicador MACD é a ferramenta mais popular na análise técnica, porque dá aos comerciantes a capacidade de identificar rápida e facilmente a tendência a curto prazo. Os sinais claros de transação ajudam a minimizar a subjetividade envolvida na negociação, e os cruzamentos sobre a linha de sinal tornam mais fácil para os comerciantes para garantir que eles estão negociando na direção do momentum., Muito poucos indicadores na análise técnica têm avg para ser mais confiável do que o MACD, e este indicador relativamente simples pode ser rapidamente incorporado em qualquer estratégia de negociação de curto prazo.